Likviditet er eiendelens evne til lett å konverteres til kontanter. I den videste forstand av ordet er likviditet organisasjonens solvens, dvs. hennes evne til å møte gjeldene i tide. For å vurdere virksomhetens solvens beregnes indikatorene for absolutt og nåværende likviditet.
Nåværende likviditet
I prosessen med å vurdere virksomhetens likviditet og kredittverdighet beregnes den nåværende likviditetsindikatoren. Dette forholdet beregnes i henhold til balansen og gjenspeiler prosentandelen av tilbakebetaling av selskapets kortsiktige gjeld med omløpsmidler. Jo høyere gjeldsdekningen er, desto mer attraktiv er selskapet for potensielle låntakere.
Den nåværende likviditetsindikatoren beregnes ved å dele summen av alle omløpsmidler med kortsiktig gjeld. Mengden omløpsmidler bestemmes av indikatorene i andre del av balansen "Omløpsmidler" og inkluderer kontanter, reserver, gjeldsforpliktelser, kortsiktige finansielle investeringer. Kortsiktig gjeld inkluderer kortsiktige lån og lån, leverandørgjeld og beløpet på andre lånte midler.
Standardverdien på tilbakebetalingsgraden bør være større enn 2. Beregningen av denne indikatoren er av særlig interesse for kreditorene, siden verdien gjenspeiler selskapets evne til å betale full gjeld i tilfelle en reduksjon i markedsprisen på eiendeler.
Absolutt likviditetsindikator
Den absolutte likviditetsgraden beregnes som forholdet mellom svært likvide eiendeler og verdien av de mest presserende forpliktelsene. Mengden kontanter og kortsiktige finansielle investeringer tas i betraktning som svært likvide eiendeler. Kortsiktig gjeld forstås som kortsiktig gjeld minus utsatt inntekt og reserver for fremtidige utgifter.
Basert på beregningen av det absolutte likviditetsforholdet, er det mulig å fastslå hvor mye presserende forpliktelser organisasjonen kan betale tilbake på kortest mulig tid. Koeffisientens optimale verdi er større enn 0, 2. Verdien av denne indikatoren er viktigst for fremtidige leverandører og långivere som gir kortsiktige lån.
Forskjeller mellom nåværende og absolutt likviditet
Beregning av nåværende og absolutte likviditetsforhold gjør det mulig å vurdere selskapets solvens på kort sikt. I motsetning til den absolutte likviditetsindikatoren, gjenspeiler dekningsgraden et foretaks evne til å dekke gjeld på lang sikt.
Absolutt likviditet viser evnen til en organisasjon til å betale sine mest presserende forpliktelser med sine kontanter og innkrevde kundefordringer. Ved bestemmelse av indikatoren for løpende likviditet tas ikke bare penger mottatt fra salg av ferdige produkter og salg av fordringer, men også midler fra salg av omløpsmidler i betraktning.
For aksjonærer og potensielle investorer er indikatoren for nåværende likviditet av stor betydning, og for leverandører og långivere som gir midler i en kort periode - indikatoren for absolutt likviditet.
